BlackRock es el mayor tenedor de la deuda ISB opaca de Sri Lanka que provocó el incumplimiento por etapas del país en abril de este año.
por Darini Rajaisngham-Senanayake
Buenos Aires fue sacudida nuevamente la semana pasada por protestas masivas contra las medidas de austeridad impuestas por el Fondo Monetario Internacional (FMI). Las reformas estructurales con austeridad han resultado en una inflación vertiginosa, una depreciación de la moneda, pobreza y desigualdad que están erosionando la sociedad y la economía argentinas, al tiempo que permiten el rescate de prestamistas privados y fondos buitres como BlackRock.
¡Argentina se encuentra ahora en su 21° acuerdo con el FMI y el octavo default! Sri Lanka está negociando un 17º acuerdo con el FMI después de haber incumplido por primera vez en abril de este año, lo que podría estar un poco mejor que Argentina, que es la tercera economía más grande de América del Sur . Sin embargo, la estratégica isla del Océano Índico que se encuentra perpetuamente en el punto de mira de la rivalidad entre las grandes potencias parece estar en medio de negociaciones ex ante del FMI con los tenedores de deuda de Bonos Soberanos Internacionales (ISB, por sus siglas en inglés), que provocaron que el país entrara en default por primera vez. vez en su historia en abril de este año.
Como se está discutiendo un acuerdo a nivel de personal con el FMI, la ministra de Energía y Energía, Kanchana Wijeratne, otorgó al socio de BlackRock, Adani, aprobaciones provisionales y terrenos estratégicos para dos proyectos de energía eólica en ecosistemas sensibles en el norte de Sri Lanka, Mannar y Pooneryn, sin autorización ambiental. Las evaluaciones de impacto se completaron la semana pasada.
Wijesekera había decidido otorgar los proyectos y las tierras a Adani luego de una reunión con funcionarios de la Junta de Electricidad de Ceilán y la Autoridad de Desarrollo Sostenible el martes pasado.[i] El Ministro agregó que se firmarán acuerdos de asociación público-privada correspondientes a 21 de los 46 proyectos que se retrasaron debido a las enmiendas a la Ley de la CEB. 26 Las propuestas renovables de la expresión de intereses que recibieron aprobaciones provisionales también se acelerarían con planes de transmisión y autorización de la red, y otras propuestas se evaluarían dentro de los 30 días.[ii]
Mientras el Banco Central de Sri Lanka (CBSL) participa en conversaciones para un acuerdo de nivel de personal con el prestamista de última instancia, es posible que los ciudadanos de Sri Lanka necesiten aprender algunas lecciones de Argentina, ¡rápido! En 2020, BlackRock se había opuesto a un acuerdo de liquidación de deuda con Argentina y presionó a otros tenedores de deuda mientras el país luchaba contra la creciente pobreza y la pandemia de Covid-19.
El Fondo Monetario Internacional dijo que necesitará «garantías adecuadas» de los acreedores de Sri Lanka para un nuevo programa mientras prepara una visita a Colombo a finales de este mes. El objetivo de la visita es avanzar en un acuerdo a nivel de personal para un paquete de ayuda. “a corto plazo”, para ayudar a la nación isleña a capear una grave crisis económica, dijo el viernes el FMI. El personal del prestamista global estará en Colombo del 24 al 31 de agosto.
Dado que el FMI ha evaluado la deuda pública de Sri Lanka como “insostenible”, la aprobación por parte de su Directorio Ejecutivo del programa del Servicio Ampliado del Fondo requeriría garantías adecuadas por parte de los acreedores de Sri Lanka de que se restablecerá la sostenibilidad de la deuda”, dijo el FMI.
La semana pasada, una campaña mundial de grupos de mujeres pidió a ONU Mujeres que rescindiera un memorando de entendimiento con BlackRock para la financiación con perspectiva de género debido a su pobre historial de responsabilidad corporativa.
FMI, BlackRock y Lazard en el default de Sri Lanka: Desglose de activos ex-ante
BlackRock, la empresa de gestión de inversiones y activos más grande del mundo con más de 10 billones de dólares, es el mayor tenedor de la deuda opaca de ISB de Sri Lanka que provocó el incumplimiento por etapas del país en abril de este año. Los ISB ascienden a casi el cincuenta por ciento de la deuda externa de Sri Lanka.
En comparación con los trillones de BlackRock, la deuda externa de Sri Lanka es de solo $ 26 mil millones. Black Rock también obtuvo enormes fondos de rescate de Covid del gobierno de los EE. UU. para despojarse de activos en todo el mundo durante los bloqueos globales económicamente devastadores en 2020, y es un inversor en Adani Group de India.
Irónicamente, el FMI, que no distingue entre falta de liquidez e insolvencia, ha evaluado la deuda externa de $ 26 mil millones de Sri Lanka como insostenible a pesar de que la isla es rica en petróleo, gas y minerales y está ubicada en el centro del Océano Índico en los cables de datos submarinos y comerciales más activos del mundo. , que si se grava adecuadamente haría que la isla fuera súper rica.
Un colapso económico ex-ante y ex-post el incumplimiento por etapas en abril de este año debido a una supuesta falta de dólares estadounidenses en medio de narrativas de los medios corporativos de hambruna y miedo como parte de una operación psicológica junto con la protesta de la gente permitió la entrada del Consenso de Washington. (IMF y WB), en la isla estratégica que está perpetuamente en el punto de mira de la rivalidad de las grandes potencias y Over the Horizon Operations (OTH), más aún cuando la Guerra Fría se calienta en la región del Océano Índico.
Si bien el FMI no distingue entre la falta de liquidez y la insolvencia de un país, la valoración de los activos estratégicos de Lazard et al. contratado por el régimen de Ranil Rajapakse respaldado por Estados Unidos en Colombo también puede plantear preguntas preocupantes. Lazard, la firma de gestión de activos y asesoría financiera con sede en EE. UU., visitó Sri Lanka en febrero de 2018 para discutir la desinversión.
Como asesor de privatizaciones, Lazard involucra tanto una rama de servicios de asesoría como una rama de gestión de activos. En numerosas ocasiones, Lazard ha infravalorado el precio de una empresa, lo que ha permitido a esta última comprar acciones a precios bajos y venderlas con un beneficio considerable, según un informe del Transnational Institute con sede en Amsterdam que señala:.[iii]
Al igual que con Royal Mail, Lazard, el asesor de privatizaciones favorito de Europa, desempeñó un papel clave en la subevaluación de AENA antes de su salida a bolsa, ya que ayudó a determinar el precio de la salida a bolsa. Y comparable a lo que sucedió durante la privatización de Royal Mail del Reino Unido, una de las sucursales de gestión de activos de Lazard, Lazard World Dividend & Income Fund, adquirió acciones de AENA (empresa de aeropuertos de España) en la OPI y las vendió aproximadamente un mes después, obteniendo una ganancia neta del 60 %. .58 Al comprar y vender las acciones de AENA en tan poco tiempo, el World Dividend & Income Fund de Lazard se desvió de su estrategia habitual.
Como sugiere el nombre, la compañía generalmente se enfoca en inversiones a largo plazo y ganancias generadas por dividendos.59 Sin embargo, en el caso de AENA, el Fondo Mundial de Dividendos e Ingresos de Lazard estaba muy feliz de abandonar su estrategia habitual cuando arrojó un aumento del 60%. de su inversión en sólo cuatro semanas. Una vez más, Lazard aprovechó al máximo su posición privilegiada a ambos lados de la valla, como vendedor y comprador obteniendo una gran ganancia en el proceso.
El FMI había sido acusado durante mucho tiempo de manejar un único instrumento contundente: austeridad en las crisis y obligar a los pobres a soportar, los costos de la deuda opaca y odiosa acumulada por líderes corruptos e incompetentes en los países en desarrollo, y pasarla a los ciudadanos empobrecidos, mientras que ‘rescatando’ a los fondos buitre, entre ellos BlackRock y el 1 por ciento global.
Parecería que Adani y BlackRock están apuntando a las tierras costeras, la energía y la infraestructura de telecomunicaciones de la isla estratégica del Océano Índico en este momento de las discusiones del FMI sobre la deuda de Sri Lanka y el incumplimiento por etapas y se beneficiarán del proceso de reestructuración de la deuda, ¡ex ante! ¡¿Dónde termina la corrupción?!
Adani y BlackRock Greenwash
Adani, que se asocia con BlackRock, se beneficiará de las conversaciones ex-ante del FMI-CBSL-ISB de los acuerdos de tierras de Mannar y Poonaryn para Green Wind Energy. Pero surgen preguntas: ¿Por qué la prisa por la energía verde costosa, sin un plan de transición energética adecuado en Sri Lanka, que tiene una huella de carbono diminuta en este momento de aumento del precio mundial del combustible, y como resultado de políticas de energía verde no planificadas (como la desastre de fertilizantes orgánicos), es una pregunta que muchos se hacen? ¿Es este un trato encantador ex-ante de las negociaciones del FMI con los tenedores de ISB para que BlackRock remolque la línea?
Estas preguntas surgen también dado el pobre historial ambiental tanto de Adani como de BlackRock, que provocó campañas de protesta mundial contra la financiación de UNWOMEN por parte de este último. Adani y BlackRock también fueron objeto de una campaña de protesta mundial debido a los impactos ambientales del proyecto de la mina Carmichael Coal en Australia en la Gran Barrera de Coral el año pasado.
Una Firesale del FMI de activos en la isla estratégica beneficiaría a los tenedores opacos de ISB de la deuda Odious de Sri Lanka, con Sri Lankan Airline a punto de ser privatizada pronto. La central eléctrica de propiedad estatal Yugadanavi fue vendida a una empresa estadounidense, New Fortress, el año pasado. La junta de electricidad de Ceilán se está fragmentando y hay planes en marcha para vender en partes, poniendo en peligro la seguridad energética nacional y también la Petroleum Corporation.
Sin embargo, en lugar de privatizar los activos energéticos, la tendencia mundial es la renacionalización global de la infraestructura energética dado el aumento de los precios de la energía y la especulación de futuros de productos básicos, con Francia dispuesta a nacionalizar su mayor compañía eléctrica y el año pasado el Parlamento de Singapur aprobó una ley que confiere a la Energía Market Authority (EMA) más poderes para asegurar el suministro de electricidad de Singapur,
Adani también había tratado de hacerse cargo del sector agrícola de la India durante el ejercicio de pandemia de Covid, pero dos años de valientes y sostenidas protestas de los agricultores de la India (a diferencia de Aragalaya de Sri Lanka, que fracasó después de un par de meses de protestas que permitieron una presidencia de Ranil Rajapakse respaldada por EE . UU. ), impidió la adquisición corporativa global de la agricultura y la ganadería de la India.
FMI en Argentina: lecciones no aprendidas
¿Aprendió lecciones el ‘prestamista de última instancia’ en Argentina? El “paquete de rescate” del FMI en Argentina hace dos décadas impuso recortes paralizantes a los programas gubernamentales, sembrando una amargura duradera. La Sra. Georgieva, directora general del fondo, afirma que el «prestamista de última instancia» aprendió lecciones y se ha concentrado en proteger a los países de cargas de deuda imposibles.
Sin embargo, BlackRock se opuso a un acuerdo de liquidación de deudas con Argentina, ya que el país lidiaba con la creciente pobreza y la pandemia en 2020.[iv] El CEO de BlackRock, Laurence D. Fink , se presenta a sí mismo como la vanguardia de una forma progresista de capitalismo en la que las ganancias no lo son todo y ha estado cambiando la marca de la empresa mientras cultiva causas ambientales y de protección social.
Pero cuando Argentina incumplió en mayo de 2020 el pago de bonos por valor de 66.000 millones de dólares, la fe de Fink en el “capitalismo de las partes interesadas” chocó con los imperativos finales tradicionales. Aunque la pobreza se disparó en Argentina a medida que la pandemia empeoró una recesión económica punitiva, BlackRock se opuso a un acuerdo propuesto por el gobierno y reunió a otros acreedores para que lo rechazaran, mientras esperaba un trato ligeramente mejorado.
Mientras tanto, en otro continente, luego de protestas masivas en Australia y en todo el mundo, Adani y BlackRock parecen estar ocupados lavándose el medio ambiente y presentando una cara de energía verde en Sri Lanka. Así, Adani ha obtenido la aprobación provisional de dos proyectos eólicos en ecosistemas estratégicos y sensibles de Mannar y Pooneryn, sin estudios de Impacto Ambiental completados, por parte de un ministro que debería haber dimitido dada la incompetencia y corrupción del sector que paralizó el país en junio-julio ex-ante y ex-post el Staged Default, asegurando una crisis que legitimó la erosión del FMI de la autonomía y soberanía de la política económica de Sri Lanka en contra de los intereses de sus ciudadanos.
Campaña ONU MUJERES: De Greenwash a Pinkwash
Adani y BlackRock están acusados de contaminación ambiental a nivel mundial, y BlackRock fue llamado recientemente en una campaña feminista global que se centró en el MOU de ONU MUJERES para asociarse con BlackRock y obtener fondos del gigante de las inversiones. La campaña se centró en la «moda de la inversión de impacto climático». ”, afirmando que: Los grupos de vigilancia de la sociedad civil identifican consistentemente a BlackRock como uno de los peores en responsabilidad corporativa.
Sus inversiones climáticas y socialmente destructivas, particularmente significativas en impacto debido al componente masivo que representan de la cartera de BlackRock, han sido criticadas por activistas, incluidos líderes indígenas. Consciente de la óptica, BlackRock ha intentado ‘lavar de verde’ a sí mismo reconociendo la gravedad del cambio climático, en un movimiento que el New York Times ha condenado como ‘hipocresía climática’ que es intencionalmente engañosa; peor que la negación climática.
La asociación recientemente anunciada con ONU Mujeres sugiere que ONU Mujeres ha sido reclutada para los esfuerzos de limpieza de imagen de BlackRock; esta vez está tratando de ‘lavar de rosa’, dice una carta dirigida a la directora de ONU MUJERES y firmada por cientos de organizaciones e individuos de mujeres. alrededor del mundo. Así escribieron:
El financiamiento de BlackRock a ONU Mujeres le da un barniz de aprobación feminista que claramente no merece. Dado el tamaño y la influencia fenomenales de BlackRock (que según se informa administra diez billones de dólares) en activos, no es descabellado afirmar que esta asociación de ONU Mujeres también le da un sello feminista a la versión del capitalismo global neoliberal que condena el Secretario General. Este capitalismo basado en la especulación propenso a la crisis, que genera desigualdades de ingresos grotescas, también se ha relacionado con el neopopulismo misógino y la pobreza arraigada de muchas mujeres, en particular las pertenecientes a minorías étnicas o raciales, las sexualidades marginadas y las familias encabezadas por mujeres.
Es importante destacar que las organizaciones de mujeres, académicas y activistas que firmaron la carta también señalaron: ONU Mujeres necesita rescindir la asociación con BlackRock y establecer estándares para sus asociaciones con el sector privado. Se puede hacer la misma crítica a otras agencias de la ONU como la Organización Mundial de la Salud financiada por Big Pharma y las fundaciones Gates y el PNUD financiado por grandes compañías petroleras como Shell para promover los canjes de deuda por naturaleza (DFNS), necesitan estándares revisados para las asociaciones del sector privado.
La industria de la privatización: ¿Seguridad nacional en peligro?
El secretario general de la ONU, Antonio Guterres, denunció la especulación de los gigantes petroleros privados a principios de este mes y dijo que era «inmoral» que las compañías energéticas más grandes en el primer trimestre del año obtuvieran ganancias combinadas de cerca de $ 100 mil millones . Instó a todos los gobiernos a gravar estas ganancias excesivas “y usar los fondos para apoyar a las personas más vulnerables en estos tiempos difíciles.
El peor momento para privatizar activos estratégicos es en una emergencia global y poner en peligro la seguridad energética nacional a medida que se avecina la Guerra Fría en medio del aumento de los precios del petróleo y el gas. La privatización no es una panacea para la corrupción cultivada en el sector estatal para socavar las instituciones gubernamentales como pretexto para la privatización al estilo del Libro de jugadas de privatización.
Una tendencia que se aleja de la privatización hacia la renacionalización de la infraestructura energética es visible a nivel mundial en este momento, ya que la seguridad energética de los países se vuelve primordial. En noviembre pasado, el Parlamento de Singapur aprobó un proyecto de ley para salvaguardar la seguridad y confiabilidad energética de Singapur a largo plazo.[v] El proyecto de ley otorga a la Autoridad del Mercado Energético (EMA, por sus siglas en inglés) más poderes para asegurar el suministro de electricidad de Singapur, a medida que el país transita hacia fuentes de energía más limpias para adquirir, construir, poseer y operar infraestructura crítica, lo que revierte la privatización.
El gobierno francés también dijo el miércoles que planea hacerse cargo por completo de su mayor proveedor de electricidad, Electricity de France (EDF). La nacionalización de EDF se produce cuando la Unión Europea siente los efectos de sus prohibiciones parciales sobre la energía rusa . Rusia es el mayor proveedor de productos energéticos de la UE, representando el 62 % de las importaciones de petróleo crudo y el 25 % de las importaciones de gas natural al bloque en 2021.[vi] La renacionalización suave también está en curso en Hungría.
Sin embargo, Sri Lanka está autodestruyendo su seguridad energética al «desagregar la infraestructura energética» ex-ante de las conversaciones del FMI-ISB, a pesar de la evidencia de que la privatización no es una solución para los ciudadanos, ya que las empresas energéticas globales privadas han obtenido ganancias masivas mientras la inflación se dispara y la gente hambre debido a los altos precios del petróleo y el gas.
El FMI no reconoce la diferencia entre ‘falta de liquidez’ e ‘insolvencia’, o el hecho de que la «ubicación, ubicación, ubicación» importa en la valoración de activos, o el hecho de que el lecho marino de la isla, rico en minerales, tiene cables de datos UDC que mantienen la información global. sistema financiero y económico en marcha, y si se gravaran, ¡el país se volvería súper rico!
Por lo tanto, Adani, que cuenta con el respaldo de BlackRock, está a punto de apoderarse de tierras sensibles en el proyecto Greenwash en Sri Lanka, mientras que la operación del FMI para despojar a la isla de valiosas tierras, energía, telecomunicaciones y activos de infraestructura de transporte está en curso como parte de un rescate de fondos buitres depredadores que se aprovechan de los ciudadanos del sur global en colaboración con el régimen de Ranil-Rajapaksa en Colombo.
El actual presidente también fue responsable del mayor fraude financiero del país: la Bondscam de 2015 en la CBSL. La mayor parte de la deuda de ISB de SL, casi el 70 por ciento, se acumuló durante el período 2015-2019 cuando Ranil Wickramasinghe estaba en el poder. Fue devuelto al poder en una operación de cambio de régimen hace menos de tres meses para dirigir las negociaciones del FMI y permitir el despojo de activos.
De hecho, mientras Sri Lanka negocia un “Acuerdo a nivel de personal” con el FMI, parece estar completamente controlado a distancia desde Washington DC con Nueva Delhi como socio menor. El país ya está en modo de ajuste estructural y se está preparando para una liquidación de activos y liquidación de activos del FMI como parte de un «rescate» de los tenedores de bonos soberanos internacionales (ISB) con sede en EE. UU. y la UE.
Sin embargo, dada la naturaleza odiosa de la deuda acumulada en tratos entre políticos corruptos y tenedores de ISB depredadores, académicos y activistas en Sri Lanka han pedido la cancelación total de la deuda de ISB y la reestructuración de solo deudas bilaterales y multilaterales. Si bien se afirma que los inversores que tienen bonos de mercados emergentes van desde fondos especializados con alta tolerancia al riesgo hasta fondos de pensiones conservadores, los Fondos deben actuar con la debida diligencia y asegurarse de no ser parte de la odiosa acumulación de deuda en los países pobres del Sur Global. !
Lista Adani del Proyecto Carmichael
La página de Adani List revela el enorme interés financiero de BlackRocks en Adani y las empresas involucradas en el proyecto de exportación de carbón Carmichael en Australia que resultó en protestas ambientales masivas. BlackRock tiene una gran participación en muchas de las empresas que componen la Lista Adani, que consiste en los proveedores de seguros, construcción, ingeniería e infraestructura del proyecto minero y ferroviario Adani Carmichael. Las empresas de la Lista Adani muestran que BlackRock posee un total de 26 800 millones de dólares estadounidenses en empresas que prestan servicios al proyecto Carmichael, incluidas algunas participaciones muy influyentes en algunas empresas.
BlackRock tiene las siguientes participaciones en las empresas de la lista Adani:[vii]
- 7,25% de Aurizon, una de las dos empresas que potencialmente podrían proporcionar servicios de transporte de carbón a Adani para llevar el carbón de la mina al puerto.
- 7,74% de AIG, que aseguraba a Adani en septiembre de 2019 y no se ha declarado fuera del proyecto.
- 7,94 % de Decmil, una empresa constructora que tiene un contrato de 40 millones de dólares para diseñar y construir tres campamentos temporales a lo largo del corredor ferroviario de Carmichael.
- 8.31% de Marsh, que es el corredor de Adani e intenta obtener un seguro para el proyecto ferroviario y de la mina de carbón de Carmichael.
- 4,93% de Oracle Corp, una empresa de software que proporciona el software de gestión de proyectos Aconex para su uso en el proyecto de carbón Adani Carmichael.
- 8,22% de Siemens, que se ha comprometido a proporcionar servicios de señalización esenciales para la línea ferroviaria de Carmichael.
- 0,66% del State Bank of India, que aún financia las actividades australianas de Adani, en particular la adquisición financiada con deuda de la terminal de exportación de carbón de Abbot Point, a través de la cual se exportaría el carbón de Carmichael.
- 0,9% de Telstra, una empresa de telecomunicaciones que se cree que proporciona enlaces de comunicaciones para el proyecto Carmichael.
BlackRock también posee el 7,45% de SAP, que también se entiende que proporciona servicios de comunicaciones especializados al Grupo Adani, pero aún no está en la Lista Adani.
Darini Rajaisngham-Senanayake
La Dra. Darini Rajasingham-Senanayake es una antropóloga social y médica con sede en Colombo, Sri Lanka. Todos los enlaces a los artículos de Gospa News se han agregado después.
